Úpadku a reformami spořitelních a úvěrových družstev
spořitelní a úvěrní krize je považován za nejrozšířenější selhání finančních institucí ve Spojených státech od Velké hospodářské krize [zdroj: kari a Shibut]. Stovky S & Ls - s kombinovaným hodnotě 519 $ miliardy - se nepodařilo
Kořeny S & L krize může jít zpět do 1960, kdy rostoucí úrokové sazby začaly způsobovat problémy pro úspory a. spořitelny. S & Ls nemohl upravovat úrokové sazby na jejich pevnou úrokovou sazbou úvěrů na bydlení tak, aby odrážely vyšší úrokové sazby Platili z vypůjčených prostředků. Oni byli také nabízet vysoce výnosných spořicí účty. Takže oni nemohli vydělat tolik peněz. V roce 1989 New York Times, že i 1 procento růstu úrokových sazeb může způsobit bankám ztratit miliardy dolarů zisků [Zdroj: Stevenson].
Další významnou příčinou krize byla deregulace. Depozitáře Instituce Deregulace a zákon měnové kontroly z roku 1980 zrušila omezení na S & L obchodní praktiky. Dříve, S & Ls mohla nabídnout pouze spořicí účty a úvěry na bydlení. Deregulace povoleno S & Ls nabízet komerční bankovní služby a jiné typy úvěrů. Účelem deregulace bylo umožnit S &. Kč, aby pokračovala potenciálně výnosné investice na kompenzaci ztráty, byly plynoucí z rostoucích úrokových sazeb
Ale deregulace také snížila federální dohled S & L investice a účetní postupy, což umožnilo Mnoho bankovních úředníků, aby účinně krást peníze z spořicích účtů vkladatelů. Tento démon semen byl živen obrovským růstem v oblasti nemovitostí po zákona o daňové reformě z roku 1981, který vytvořil řadu daňových pobídek pro investory do nemovitostí [Zdroj: FDIC]. S tímto výbuchu s nemovitostmi, S & Ls rozkvetla mimo kontrolu v časný a střední-1980. Bohužel, obrovský počet realitních ventures S & Ls vstoupil byly vysoce rizikové a vysoce náklady
Nebere ekonomický génius uhodnout, co se stalo potom.. Realitní ventures zhroutil. Úrokové sazby vzrostly. S & Ls ušlý zisk, a sdružení po celé zemi klesl jako mouchy. Problémem bylo tak špatné, že Spolková spořitelních a úvěrních pojišťovací společnost neměla dost peněz na pokrytí vkladatelům zkrachovalých bank. Výsledkem je, že není-li mnoho S & Ls zůstal otevřený a vznikaly dále ztráty. Toto dělalo to ještě těžší zavřít nebo záchranu těcht
